System transakcyjny to zestaw reguł, które określają, w jaki sposób handlować jednym lub większą liczbą aktywów finansowych w celu wygenerowania dodatniego zwrotu.
Upraszczając, system transakcyjny określa, kiedy powinniśmy otworzyć pozycję długą, a kiedy krótką, kiedy ją zamknąć i jaka powinna być kwota operacji. Kiedy powinniśmy otworzyć pozycję, a kiedy ją zamknąć, odpowiedzialna jest analiza giełdowa. Natomiast jaka jest kwota lub wielkość pozycji odpowiada za zarządzanie finansami.
Jest tyle systemów, ilu jest traderów na świecie. Analiza giełdowa dostarcza wielu technik, które pozwalają określić kierunek zmian cen. Oczywiście każdy trader użyje technik, które wydają mu się najbardziej skuteczne. To, czy trader używa niektórych technik, czy innych do zbudowania swojego systemu transakcyjnego, zależy od parametrów, takich jak wiedza, doświadczenie i typ osobowości.
W tym sensie możemy powiedzieć, że system transakcyjny składa się z trzech podstawowych części:
- Analiza zapasów
- Zarządzanie pieniędzmi w handlu
- Psychologia handlowa
Podstawowe części systemu transakcyjnego
Analiza zapasów
W zależności od naszej wiedzy i rynków, na których będziemy działać, wybierzemy taki czy inny rodzaj analizy. Na przykład, jeśli zamierzamy działać na rynku forex, nie będziemy mogli skorzystać z analizy fundamentalnej. Powodem tego jest fakt, że nie można obliczyć wewnętrznej wartości waluty. Ogólnie rzecz biorąc, rodzaje analiz, z którymi możemy pracować, to:
- Analiza techniczna: Na przykład systemy oparte na średnich kroczących, oscylatorach lub wykresach.
- Analiza fundamentalna: Na przykład modele inwestowania w wartość, takie jak Warren Buffett.
- Analiza makroekonomiczna: Na przykład systemy zależne od polityki pieniężnej.
- Analiza ilościowa: Na przykład modele wyceny opcji.
Zarządzanie finansami
Po wybraniu rodzaju analizy i odpowiednich narzędzi przejdziemy do badania zarządzania finansami. Zarządzanie pieniędzmi to część, która odróżnia dochodowe systemy transakcyjne od tych, które nie są. Oznacza to, że analiza powie nam, ile razy uderzymy i ile razy będziemy chybić. Zarządzanie pieniędzmi powie nam, ile wygramy, a ile stracimy.
Aby to zrobić, musimy określić wysokość naszego kapitału, który zamierzamy zaryzykować w każdej operacji. Aby zamknąć pozycje ze stratami, zwykle stosuje się zlecenia stop loss. Podczas gdy do zamykania operacji z zyskami zwykle stosuje się zlecenia Take Profit.
Istnieje zasada, potocznie zwana zasadą 1%, która mówi, że na każdą operację musimy stracić maksymalnie 1% naszego kapitału. Na przykład, jeśli nasz całkowity kapitał wynosi 10 000 USD. Maksymalna strata na operację musi wynosić 100 euro. Jednak kwota ryzyka będzie się różnić w zależności od procentu sukcesu i stosunku ryzyka do zysku.
Psychologia handlowa
Ostatnią częścią systemu jest psychologia handlu. Jednak chociaż każdy trader ma określony typ osobowości, nigdy nie powinien przestać pracować nad najważniejszymi aspektami psychologii handlu. Wśród najważniejszych aspektów są:
- Dyscyplina
- Skromność
- Niezależność
- Cierpliwość
- Przestraszony
- Chciwość
Podsumowując, system transakcyjny to zbiór zasad składający się z trzech części. Pierwsza część to analiza, druga zarządzanie pieniędzmi, a trzecia psychologia tradingu. Nie ma doskonałych systemów transakcyjnych. Oznacza to, że nie ma zawsze właściwych systemów transakcyjnych. Istnieją systemy transakcyjne, które w dłuższej perspektywie pozwalają nam generować zyski.
Dlatego ważne jest, aby każdy trader pracował w systemie transakcyjnym, który najlepiej odpowiada jego kapitałowi, jego profilowi ryzyka i osobowości. Wszystkie powyższe można podsumować na następującym schemacie:
