Świece japońskie są formą graficznego przedstawienia podstawowych informacji o cenie aktywa finansowego w określonym przedziale czasu.
Świece japońskie są alternatywą dla zwykłego przedstawienia graficznego w postaci linii. Graficzna reprezentacja w postaci linii wyglądałaby następująco:
Poprzedni wykres przedstawia cenę aktywa finansowego w postaci linii, która jest rysowana przez połączenie cen zamknięcia na koniec każdego okresu. Na przykład wykres dzienny będzie przedstawiał sumę cen zamknięcia na koniec każdego dnia. Gdyby wykres był miesięczny, składałby się z cen zamknięcia na koniec każdego miesiąca. Jedyne informacje, które możemy docenić, to ceny zamknięcia.
Mając to na uwadze, istnieją różne opcje, aby dowiedzieć się więcej o cenie za pomocą prostego spojrzenia na wykres. Jedną z takich opcji są japońskie wykresy świecowe. Świece japońskie, w przeciwieństwie do wykresów w formie linii, informują nas generalnie o czterech parametrach. Informują nas o cenie otwarcia, cenie zamknięcia, maksimum i minimum. Ponadto, aby odróżnić okresy bycze i niedźwiedzie, korpusy każdej świecy są zwykle wypełnione różnymi kolorami. Poniżej przykład wykresu w postaci japońskich świeczników:
Struktura świec japońskich
Jak już wspomnieliśmy, świece japońskie mają tę główną zaletę, że na pierwszy rzut oka odżywią nas większą ilością informacji. Być może na początku może się to wydawać bardziej złożone. Jednak choć w rzeczywistości tak jest, to z czasem i doświadczeniem znacznie łatwiej jest analizować tego typu wykresy. Aby dowiedzieć się, jak interpretować japońskie wykresy świecowe, wyjaśnimy strukturę japońskich świeczników.
Możemy odróżnić bycze i niedźwiedzie świece japońskie. Nawiasem mówiąc, w skrócie, czasami będziemy odnosić się do terminu „świece” jako synonimu świec japońskich. Bycze świece są w kolorze białym lub zielonym, a niedźwiedzie w kolorze czarnym lub czerwonym.
Struktura świec japońskich jest następująca:
Co reprezentuje każda część świecy, wyjaśniono poniżej:
- Otwarcie: Jest to pierwsza cena, po której aktywa finansowe są przedmiotem obrotu w okresie referencyjnym.
- Zamknięcie: Jest to ostatnia cena, po której aktywa finansowe są przedmiotem obrotu w okresie referencyjnym.
- Ciało: Zestaw cen, które znajdują się między otwarciem a zamknięciem w okresie.
- Maksymalny: Jest to najwyższa cena, po której składnik aktywów był przedmiotem obrotu w okresie referencyjnym.
- Minimum: Jest to najniższa cena, po której składnik aktywów był przedmiotem obrotu w okresie referencyjnym.
- Cień: Informuje nas o cenach, po których składnik aktywów był notowany, ale które nie są ani ceną zamknięcia, ani ceną otwarcia, ani minimami, ani maksimami.
W tym sensie możemy znaleźć świece, które nie mają cieni. To znaczy ze świecami, których minimum lub maksimum jest równe cenie zamknięcia lub otwarcia. Mogą mieć dwa cienie, mogą mieć tylko jeden cień lub mogą nie mieć cienia. Wyróżnimy więc trzy przypadki:
- Cena otwarcia jest równa minimum (bycze świece). Maksimum jest równe cenie otwarcia (niedźwiedzie świece).
- Zamknięcie równa się maksimum (świece bycze). Cena zamknięcia jest równa minimum (świece niedźwiedzie).
- Otwarcie i zamknięcie pokrywają się z cenami maksymalnymi i minimalnymi.
Japońskie wzory świecowe
Powodem, dla którego ważne jest poznanie wielu form, jakie mogą przybierać świece japońskie, jest ich użyteczność w analizie ceny. To znaczy, w zależności od kształtu świecy lub zestawu świec, będzie to miało pewne konsekwencje. W analizie technicznej uwzględniono japońskie formacje świecowe. Dokładniej, w ramach analizy wykresów. Chociaż to prawda, wszyscy mówili, że niektórzy analitycy uważają to za rodzaj analizy sam w sobie. Poniżej znajduje się przykład japońskiej świecy z byczymi i niedźwiedzimi implikacjami.
Zamiast świec niezależnych możemy również podświetlić zestawy świec. Te zestawy świec japońskich, podobnie jak w poprzednim przypadku, wskazują, że cena prawdopodobnie pójdzie w jednym lub drugim kierunku.
Wcześniej wyeksponowane wzory są dobrze zbadanymi wzorami. Oznacza to, że każdy wzór ma wyjaśnienie. Istnieje obszerna literatura na ten temat z setkami wzorów. Ważniejszy od samych wzorców jest kontekst, w którym się pojawiają. Innymi słowy, ważność i znaczenie wzorców zależy od tego, gdzie pojawiają się w trendzie. Dzięki temu widoczne wzory są bardzo prostymi przykładami, które same w sobie nie znaczą zbyt wiele. Ponadto niektórzy analitycy łączą tę analizę z innymi narzędziami, takimi jak wielkość zapasów.
Na koniec należy podkreślić dwie kwestie. Po pierwsze, jak wszystkie rodzaje analizy, nie jest niezawodny. Oznacza to, że prawdopodobnie nastąpi ruch. A zatem, będąc prawdopodobnym, nie jest bezpieczny. Drugie pytanie dotyczy faktu, że wzory nie są idealne. Oznacza to, że nie zawsze wyglądają dokładnie tak samo jak przykłady. Dlatego opanowanie japońskiej analizy świecowej wymaga czasu i doświadczenia.