Należna renta to częsta płatność, wypłata lub wpłata, która jest dokonywana na koniec każdego uzgodnionego okresu płatności.
Oznacza to, że zaległa renta to taka, która jest wypłacana na przykład każdego końca miesiąca, semestru lub roku.
Przypadkiem przeterminowanej renty mogą być emerytury, które muszą być wypłacane z tytułu miesięcznej opłaty uczelni. Innym przykładem są opłaty generowane przez kredyt hipoteczny.
Należy pamiętać, że renta dożywotnia to dochód lub wydatek pieniężny, który występuje w określonych odstępach czasu, co nie zawsze powinno być rokiem.
Pozycje zaległych rent
Elementy rent dożywotnich to:
- Wynajem: Kwota wypłacana, deponowana lub wypłacana okresowo.
- Okres płatności czynszu: Przedział czasu, który jest ustalany między jednym dochodem a drugim.
- Okres renty: Okres, który upływa między pierwszym a ostatnim wypożyczeniem.
- Stawka renty: Oprocentowanie ustalone dla operacji. Na przykład tak jak w przypadku pożyczki, gdzie każda rata będzie zawierała naliczone odsetki.
Przykład wygasłej renty
Jak wspomnieliśmy, przykładem przeterminowanej renty są raty kredytu. Wyobraźmy sobie, że są to raty w wysokości 1500 euro, które będą spłacane miesięcznie przez 18 miesięcy. Możemy więc obliczyć przyszłą wartość, czyli skumulowaną kwotę płatności na koniec okresu renty, za pomocą następującego wzoru:
Gdzie:
VF = Wartość końcowa.
R = Wynajem.
nie = Liczba płatności.
ja = Stopa procentowa na okres kapitalizacji.
Zakładając więc, że miesięczna stopa procentowa, naliczana co miesiąc, wynosi 3%, mielibyśmy:
Podobnie możemy obliczyć wartość bieżącą (PV) tej samej pożyczki za pomocą następującego wzoru:
Dlatego mamy:
Liczba ta jest wynikiem dyskontowania w okresie 0 wszystkich przyszłych płatności. Jest to podobne do obliczania wartości bieżącej netto (NPV), z wyjątkiem tego, że w tym drugim przypadku zwykle oceniany jest projekt z inwestycją początkową. Zamiast tego renty to po prostu seria przyszłych płatności.
Należy zauważyć, że przedstawione wzory nie mają zastosowania, jeżeli dochód jest nieregularny lub niestały.